Las medidas financieras para aislar a Rusia tienen efecto boomerang: la banca occidental, con los bancos rusos impedidos de acceder al SWIFT, no recibirá pagos que debería recibir a través de los bancos rusos represaliados.
Cuando las medidas de impedirles el acceso a SWIFT estén implantadas realmente, veremos si los bancos centrales no tienen que ayudar con liquidez a alguno de los bancos de Occidente.
El que las reservas del banco central ruso estén congeladas e inactivas detrae liquidez del sistema, lo que tampoco favorece la evolución positiva de las Bolsas.
Las posiciones de los bancos europeos en Rusia son preocupantes. No solo Alemania que tiene una posición de 5200 millones de euros, están pero los bancos franceses, italianos y austriacos…
Los bancos europeos se desangran por la guerra: pierden 58.000 millones en un día
Las sanciones financieras impuestas al Banco Central Ruso han provocado un efecto rebote en la cotización de los entidades más importantes del Viejo Continente
Los 40 principales bancos de Europa se han desangrado en Bolsa este lunes. Casi 58.000 millones -en euros constantes- han huido por temor a las sanciones financieras impuestas por la UE a Rusia. Las caídas han sido generalizadas en todos los parqués del Viejo Continente, independiente de si los bancos pertenecían a la Unión Europea o no.
El banco más afectado ha sido el austriaco Raiffeisen Bank, con una bajada del 15,30%. A este le ha seguido el francés Societé Générale (9,89%) y el italiano UniCredit (9,48%). El desplome de la entidad de Austria responde a un claro efecto contagio después de que la Junta Única de Resolución (JUR) interviniese las filiales europeas del banco ruso Sberbank en Austria, Croacia y Eslovenia tras declarar que la entidades estaban en quiebra, en línea con el análisis efectuado previamente por el Banco Central Europeo (BCE).
La entidad austriaca es propiedad completamente del banco público ruso Public Joint-Stock Company Sberbank of Russia, cuyo mayor accionista es la Federación Rusa, con más de un 50% de los títulos con derecho a voto. La presión contra Putín ha aumentado después de que este lunes se impusiera sanciones que impiden al Banco Central de Rusia usar sus reservas para financiar la guerra contra Ucrania y fortalecer el rublo, que experimenta caídas récord.
Los esfuerzos se centran ahora en redactar la lista de bancos rusos que serán excluidos del sistema de comunicación interbancario internacional SWIFT, lo que aislaría aún más a la economía rusa del sistema financiero internacional.
En España, el banco más perjudicado ha sido el Sabadell, con una bajada del 5,03%, seguido del Santander (-4,30%); Caixabank (2,91%); Bankinter (2,75%) y BBVA (2,67%). En nuestro país, el desplome de la banca se debe a una caída de las expectativas ante una posible subida de tipos a final de año. Con la inflación desbocada y la retirada de estímulos fijada para el mes de marzo, el mercado comenzó a descontar la pimera subida de tipos por parte del BCE para el último trimestre de 2021.
Ahora, con la invasión de Ucrania por parte de Rusia, se descarta por completo este escenario. El supervisor europeo se verá obligado a no retirar los estímulos si se mantienen las tensiones entre ambos países. De hecho, Christine Lagarde ya ha dicho que hará todo lo que sea necesario para mantener la estabilidad financiera en la Zona Euro.
Los bancos a la orden de la UE
Los ministros de las principales economías de la UE, el Banco Central Europeo (BCE) y la Comisión Europea (CE) destacaron este lunes «el impacto enorme» de la congelación de los activos del Banco Central ruso decretada el domingo.
«Los ministros han subrayado de manera unánime el impacto masivo, sistémico e inmediato de la medida adoptada ayer (domingo) de congelar los activos del Banco Central ruso, unos impactos que se han visto en los tipos de interés, la devaluación del rublo y los mercados bursátiles», indicaron fuentes del Ejecutivo galo tras una reunión por videoconferencia.
Los ministros de las economías más pujantes del bloque europeo, entre ellas Alemania, Francia, Italia, España y Países Bajos, la presidenta del BCE (Christine Lagarde) y los responsables económicos de la CE (Valdis Dombrovskis y Palo Gentiloni) evaluaron cuáles serán los bancos rusos que se quedarán sin acceso al sistema de transacciones financieras Swift.
Abrazos,
PD1: Qué importante es ser coherentes con lo que pensamos y no ser cambiantes al son de lo que pueda estar de moda…
